Совершенствование процессов формирования и функционирования финансово-промышленных групп

В настоящее время в отечественной литературе появилось множество публикаций, посвященных исследованиям в области создания и развития финансово-промышленных групп (ФПГ) [3,9,18, 27, 43, 67, 82]. Вместе с тем современные подходы к образованию и функционированию ФПГ находятся еще в стадии становления. Исследования отечественных ученых [55,70,72,83] свидетельствуют о том, что важнейшей проблемой является сегодня повышение эффективности создания, развития и управления интегрированными структурами. При этом эффективность функционирования ФПГ связана с рациональностью внутренних связей.

Одной из основных задач эффективного функционирования ФПГ является достижение синергического эффекта в результате интеграционного взаимодействия ее участников (предприятий и банков). Наиболее сложные вопросы обеспечения синергии связаны с отработкой алгоритмов совместного поведения на рынках, нахождением механизмов взаимовыгодного распределения дохода между участниками ФПГ, согласования их частных интересов с общей стратегией и с выявлением рационального соотношения централизации и децентрализации в принятии управленческих решений.

Данное определение сущности корпоративного управления подразумевает постановку вопроса установления потенциала, синергического эффекта от совместной — деятельности уже на стадии формирования интегрированных структур. В рамках этой постановки необходимо рассматривать все многообразие функций управления, как отдельными участниками корпорации, так и реализацией сфер их совместных интересов и проектов.

Анализ развития теоретических положений и концепций организации интегрированных структур и опыта функционирования существующих ФПГ позволяет утверждать о необходимости разработки нового подхода, охватывающего формирование их оптимального состава, позволяющего получить синергический эффект в процессе функционирования, а также создания механизма взаимовыгодного распределения дохода между участниками.

Проблеме создания эффективно функционирующих ФПГ и управления ими посвящены работы как отечественных, так и зарубежных ученых: Болотина В. В., Беляевой И. Ю., Винслава Ю., Гончарова В. В., Дворецкой А. Е., Дементьева В, Е., Иванова Ю. В., Ильина М. С., Карлика А. Е., Кочетова Э. Г., Львова Д. С., Ленского Е. В., Макаревича Л. И., Мовсесяна А. Г., Никольского Ю. Б., Смитиенко Б. М., Тихонова А. Г., Уткина Е. А., Цветкова В. А., Эскиндарова М. А., Дж. Мартина, Д. Норта и др.

Вопросы синергетики и повышения эффективности интеграционных процессов корпорации исследовались в трудах И. Ансоффа, М. Портера, X. Итами, Э. Кембелла и др.

Необходимость теоретической и практической разработки вопросов согласования экономических интересов участников ФПГ, выбора ее оптимального состава и распределения полученного дохода обусловили актуальность темы исследования.

Цель диссертационного исследования заключается в разработке научно-методических и практических рекомендаций по повышению экономической эффективности ФПГ на основе оптимизации состава ее участников и совершенствования процесса их взаимодействия.

Для реализации поставленной цели в диссертации решались следующие задачи:

1) разработать экономико-математические модели процесса согласования интересов участников ФПГ;

2) разработать синергетический подход к формированию оптимального состава участников ФПГ;

3) разработать алгоритм управления синергией потенциала ФПГ;

4) создать механизм взаимовыгодного распределения дохода между участниками ФПГ;

5) разработать методику совершенствования процессов формирования и функционирования ФПГ.

Объектом исследования являются финансово-промышленные группы России, а также предприятия, входящие в их состав.

Предметом исследования являются процессы формирования финансово-промышленных групп и механизмы взаимодействия в них предприятий-участников.

Теоретической и методологической основой исследования явились труды отечественных и зарубежных ученых, материалы и рекомендации научно-практических конференций и семинаров, нормативно-правовые акты Российской Федерации, регулирующие процессы формирования и функционирования ФПГ.

В процессе работы над диссертацией использовалась общенаучная методология, системный и синергетический подходы, теория игр, методы экспертных оценок и математического моделирования.

Статистической базой выполненного исследования являются статистический материал, опубликованный в монографической и периодической печати, а также статистический материал Госкомстата России.

Научная новизна диссертационной работы заключается в разработке и обосновании теоретических и методических положений, позволяющих повысить эффективность функционирования ФПГ путем управления синергией ее потенциала при формировании оптимального состава и согласования экономических интересов участников (предприятий и банка) на основе использования экономико-математических моделей.

На защиту выносятся следующие научные положения:

1) экономико-математические модели процесса согласования интересов участников ФПГ (п. 15.3 Паспорта специальностей 08.00.05);

2) синергетический подход к формированию оптимального состава участников ФПГ (п. 15.3 Паспорта специальностей 08.00.05);

3) алгоритм управления синергией потенциала ФПГ (п. 15.3 Паспорта специальностей 08.00.05);

4) механизм взаимовыгодного распределения дохода между участниками ФПГ (п. 15.3 Паспорта специальностей 08.00.05);

5) методика совершенствования процессов формирования и функционирования ФПГ (п. 15.3 Паспорта специальностей 08.00.05).

Практическая значимость результатов проведенного исследования состоит в том, что разработанные в диссертации методики могут использоваться при формировании оптимального состава участников как при образовании ФПГ, так и ее обновлении ввиду изменения вида выпускаемой продукции, а также для обеспечения реализации общих и частных экономических интересов.

Апробация результатов работы. Основные теоретические положения и результаты проведенного исследования докладывались и обсуждались на научно-практических конференциях, в частности: на VIIIой Международной научно-практической конференции «Системный анализ в проектировании и управлении» (г. Санкт-Петербург, 2004) — Всероссийской научно-практической конференции «Пути формирования эффективной социально-экономической модели трансформирующейся России» (г. Пенза, 2005).

Публикации. По теме диссертации опубликовано 6 работ, общим объемом 3,1 п. л., отражающих основное содержание работы.

Структура и объем диссертации

Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, включающего 91 источник. Рукопись содержит 126 страниц текста, в том числе 6 рисунков, 12 таблиц.

Выводы.

1. В процессе проведения исследований установлено, что недостаточно разработан процесс принятия управленческого решения о вхождении предприятия в состав ФПГ. В связи с этим была предложена экономико-математическая модель процесса согласования экономических интересов участников ФПГ, что позволит руководству предприятия принять взвешенное решение о вхождении в нее на основе полученной, в результате расчетов, информации о предполагаемых затратах и прибыли.

2. Предложено формализованное описание эталонного и фактического потенциалов ФПГ и ее участников на основе системы бинарных признаков, характеризующих уровень, требуемых для изготовления продукции и существующих возможностей участников в разрезе функциональных видов деятельности. Оно позволяет описывать разнородные переменные потенциала участников двумя признаками: качественным, определяющим состав элементов потенциала, и количественным, устанавливающим достигнутый уровень развития потенциала.

3. Разработан синергетический подход к выбору оптимального состава участников ФПГ по критерию максимизации общего синергического эффекта от интеграции. Показано, что в процессе оптимизации может изменяться как состав, так и количество участников, включаемых в ФПГ.

4. Предложен механизм оптимального распределения дохода между участниками ФПГ, который получен от их совместной производственной деятельности. В основу механизма положена экономико-математическая модель, построенная на базе теории игр. Применение данного механизма позволяет, в зависимости от принятого каждым из участников управленческого решения, установить возможную величину дохода от совместной деятельности внутри ФПГ.

3. ПРИНЯТИЕ РЕШЕНИЙ, ОБЕСПЕЧИВАЮЩИХ ПОВЫШЕНИЕ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ФПГ.

Формирование состава участников ФПГ является весьма сложным процессом, так как с одной стороны, претенденты рассчитывают выгоду от вступления в нее и проводят сравнение с результатами, имеющими место при самостоятельном функционировании. В свою очередь головная структура ФПГ (предприятие — продуцент или банк) формируют состав участников, учитывая вклад каждого из участников в повышение эффективности работы ^ интегрированной структуры.

Кроме того, процесс функционирования ФПГ, безусловно, сопровождается изменениями конъюнктуры рынка, что приводит к необходимости изменения вида выпускаемой продукции. В результате этого потенциал одного или нескольких предприятий — участников ФПГ не удовлетворяет реализации ее новых целей. При этом производится подбор новых и исключение из состава бывших участников ФПГ.

Для решения вышеуказанных задач разработана следующая методика.

3.1 Методика совершенствования процесса формирования и функционирования ФПГ.

Для совершенствования процессов формирования и функционирования ФПГ предложена методика, которая охватывает: ЭММ процесса согласования экономических интересов ее участников, синергический подход к формированию оптимального состава участников, алгоритм управления синергией потенциала ФПГ и механизм взаимовыгодного распределения дохода между участниками.

Выбор оптимального состава участников в процессе формирования и ^ функционирования ФПГ осуществляется в следующей последовательности:

1. Каждый из претендентов, используя ЭММ процесса согласования их интересов как предполагаемых участников ФПГ, получает информацию о прогнозируемых затратах и прибыли и принимает решение о вступлении предприятия в ФПГ или функционировании вне нее. После этого головной структурой формируется основной состав участников ФПГ, на базе которого в процессе реализации дальнейших расчетов, осуществляется определение окончательного состава для конкретных условий функционирования интегрированной структуры.

2. На базе синергетического подхода формируется оптимальный состав участников ФПГ. Для его определения составляется эталонный профиль ФПГ по функциональным областям ее деятельности.

Одновременно для отражения количественного и качественного уровней потенциала ФПГ в рамках основных функциональных областей, формируется конкурентный профиль, в котором отображается уровень деловых способностей наиболее успешных конкурентов, действующих на внешних рынках. Для управления синергией потенциала ФПГ формируется описание потенциала как ФПГ, так и ее участников. Максимальное значение общего синергического эффекта от интеграции достигается посредством использования логико-математического алгоритма управления синергией потенциала ФПГ. В результате реализации приближенного решения устанавливается оптимальный состав участников ФПГ, при котором для конкретных условий функционирования получается максимальная величина синергического эффекта.

3. Для предотвращения конфликтных ситуаций внутри ФПГ, связанных с делением полученного дохода, предложен механизм взаимовыгодного его распределения.

Применение разработанной методики позволяет не только создавать ФПГ с оптимальным составом, но и оперативно корректировать его при изменении вида выпускаемой продукции. На ее основе создаются условия для согласованного и взаимовыгодного сотрудничества участников интегрировано структуры, что обеспечивает получение синергического эффекта.

3.2 Описание алгоритма управления синергией потенциала ФПГ.

Ранее отмечалось, что повышение эффективности ФПГ на основе си-нергетического подхода вызывает необходимость периодического управления составом и количеством участников группы для максимизации общего эффекта от интеграции, описываемого целевой функцией (2.35). Для решения данной задачи разработан итеративный логико-математический алгоритм обоснования состава группы, основанный на многомерном описании функциональных потенциалов участников и анализе количественных оценок сходства (близости) с эталонном и взаимном дополнении (непересекаемости) с формируемыми потенциалами группы.

При этом оценки основываются на критериях сходства и различия, используемые в теории таксономии [25, 26].

Общая схема алгоритма управления синергией потенциала ФПГ представлена на рис. 3.1.

Целью данного алгоритма является распределение исходного списка экономических субъектов, И = 1, 2,.#, рассматриваемых в качестве возможных претендентов (кандидатов) для долгосрочного сотрудничества в рамках ФПГ, на две группы:

1,2-.//0)1 И (#0+1-Я0+2-.-Я)2, соответственно включаемых и невключаемых в состав интеграционной группы.

Методику оптимизации состава ФПГ рассмотрим на иллюстративном примере.

На основе предварительного отбора был определен перечень из восьми предприятий и организаций, имеющих возможность кооперации в выпуске и реализации продукции. Общая характеристика этих предприятий представлена в таблице 3.1.

В качестве исходной информации используется описание с помощью многомерных, бинарных признаков:

— эталонного (требуемого) потенциала и каждого кандидата — участника в разрезе функциональных видов деятельности / = необходимых для реализации целей формируемой группы;

— элементов потенциала у = 1, т, определяющих основные виды компетенций и возможности, требуемые для выполнения функций;

— уровня развития потенциала по каждому элементу, оцениваемого с помощью рейтинговых оценок 0 < Яил < 1, отражающих конкурентные позиции субъекта по данному элементу потенциала;

— нормативной морфологической матрицы реализации потенциала в функциональных областях деятельности ФПГ, в которой, применительно к машиностроению, приведены возможные локальные стратегии и компетенции, упорядоченные в соответствии с градациями рейтинговой шкалы;

— экономических показателей в разрезе функциональных видов деятельности участников, включая объемы капитальных вложений К у и текущие эксплуатационные издержки Су-.

Профильная номенклатура конечной продукции ФПГ.

1=1,К.

Морфологичесая матрица вариантов реализации потенциала ФПГ в функциональных областях, обеспечивающих конкурентные позиции.

1 ям = ОД.

Список участников и претендентов для совместной деятельности.

И =, Н.

Описание эталонного потенциала ФПГ, необходимого для обеспечения конкурентных позиций конечной продукции.

Ф ФЯГ= ^эЬРэ/.

Описание потенциала претендентов.

Фа.

Выбор ядра фулпы /1 по критерию тахАЕ%н = / АК% н = ь М г.

И= И+1.

Выбор нового участника И по максимуму синергии (взаимодополняемости потенциала).

А".

Оценка вклада участников в потенциал ФПГ и дополнительных капитальных вложений тахЭ^ .Г ! А «.

1 пэ/ + Ч/ ~ А>у.

4 = 4 +.

21 «э/.

Список оптимального состава группы ь =1,ЯГ.

Величина прироста синергического эффекта от оптимизации состава.

АЭС = ЭОЛ (Н0)-ЭОП (НИ).

Оценка дополнительных капитальных вложений для развития потенциала для исходного и оптимального состава.

Э°П (Н)=ЭСН (Н)-АСФИ (Н) -АСэ (Н)-АСта (Н).

Рисунок 3.1 Управление синергией потенциала ФПГ позиции Характеристика претендента Величина привлекаемых активов, млн., руб. Реализуемая функция Доля функции в активах участника Эксплуатационные издержки по функции, млн. руб.

1 Проектная органи- 25,0 НИОКР 0,88 1,44 зация Маркетинг 0,12 0,31.

2 Производственное 40,0 НИОКР 0,12 2,77 предприятие Производство 0,74 8,86.

Снабжение 0,14 2,98.

3 Производственное 45,0 НИОКР 0,17 4,47 предприятие Производство 0,72 9,52.

Снабжение 0,11 2,44.

4 Поставщик материальных ресурсов 8,9 Снабжение 1,0 0,28.

5 Поставщик средств технологического оснащения 9,6 Снабжение и обслуживание 1,0 0,32.

6 Агентство по маркетингу и сбыту 12,0 Работа с потребите-лями 1,0 0,22.

7 Коммерческий банк 10 Финансовая 1,0 0,35.

8 Коммерческий банк 15 Финансовая 1,0 0,53.

Описание потенциала эталонного для ФПГ и фактического для участников приведено в таблице 3.2. Оно осуществляется в разрезе элементов потенциала функций единичными признаками, количество которых может колебаться от нуля, при отсутствии данного элемента потенциала у участника, до требуемого уровня развития потенциала.

В условиях данного иллюстративного примера принято пять функциональных областей ФПГ (таблица 3.2):

— НИОКР;

— производство;

— снабжение;

— маркетинг;

— финансирование.

Кроме того определена значимость каждой функции, величина которой приведена в той же таблице. Вместе с тем установлено количество переменных, описывающих потенциал по каждой из функций.