Анализ экономической деятельности ООО «Агат»

Задание 1

Таблица 1. Характеристика соотношения экстенсивности и интенсивности использования основных ресурсов в процессе производства Гр. 4 стр. 1 — данные из приложения 1 Бухгалтерский баланс, рассчитывается как ОС (код строки 1150) на 31.12.2012 + ОС на 31.12.2011/2.

Гр. 4 стр. 2 — данные из приложения 4 Пояснение к бухгалтерскому балансу таблица 1.2. Затраты на производство: амортизация за 2012 г. (код строки 5640).

Гр. 4 стр. 3 — данные из приложения 4 Пояснение к бухгалтерскому балансу таблица 1.1. Основные средства, строка «Машины, оборудование, транспортные средства за 2012 г.», рассчитывается как (первоначальная стоимость на начало года — накопленная амортизация) + (первоначальная стоимость на конец года — накопленная амортизация)/2.

Соотношение прироста ресурса на 1% прироста выручки рассчитывается путем деления относительного изменения объёма ресурсов на относительное изменение результативного показателя (выручки):

Тос = 8,36/ 7,13 = 1,17

Комплексная оценка всесторонней интенсификации:(1,1730+2,3874−4,8145−0,5610) / 4 = -0,4538 и т. д.

Доля влияния экстенсивности на прирост продукции определяется следующим образом:

Прирост ресурса на 1% прироста выручки * 100%

1. К_экст= 1,1730 * 100 = 117,30% и т. д.

Доля влияния интенсивности на прирост продукции определяется следующим образом:

К_инт=100% - К_экст

К_инт=100% - 117,30% = -17,30% и т. д.

Величина относительного перерасхода (экономии) ресурсов составила:

1. по величине основных средств относительный перерасход составил 373,40 тыс. руб. (32 804 — 30,272*1,0713).

2. по расходам на амортизацию относительный перерасход составил 309,17 тыс. руб. (3657 — 3125*1,0713);

3. по остаточной величине активной части ОС относительная экономия 8239,58 тыс. руб. (13 050,5 — 19 873*1,0713);

4. по величине производственной площади относительная экономия 0,8348 тыс. руб. (8 — 7,5*1,0713).

Проведенные расчеты показывают, что использование ресурсного потенциала организации осуществляется интенсивным путем. Прирост выручки от продаж на 145,38% достигнут за счет более эффективного использования активной части основных средств, а также производственных площадей.

Задание 2

Таблица 2 Исходные данные

Оптимальная модель пропорций роста показателей, исходя из роли различных групп основных средств в производственном процессе выражается в неравенстве:

Т_ОСа > Т_ОСп > Т_ОСпф >Т_ОС [3, с. 64].

В нашем случае модель выглядит следующим образом:

Т_ОСа > Т_ОС > Т_ОСпф > Т_Осп;

119 > 115 > 113 > 109.

Таким образом, неравенство не выполняется, темп роста стоимости прогрессивных видов оборудования меньше темпа роста стоимости производственных фондов.

Кроме того, темп роста всех производственных фондов выше темпа роста стоимости производственных фондов.

Задание 3

Таблица 3 Расчет результативного показателя

Материалоемкость продукции — это отношение суммы материальных затрат к стоимости произведенной продукции.

Материалоемкость показывает расход материальных ресурсов на изготовление продукции [2, с. 47].

Расчетно-аналитическую формулу, отражающую зависимость материалоемкости от величины и эффективности использования материальных ресурсов можно представить в следующем виде:

л=58 092/33 128=0,5703

где М — сумма материальных затрат (данные из приложения 4 Пояснение к бухгалтерскому балансу таблица 1.2. Затраты на производство: материальные затраты за 2013 г. (код строки 5610));

В — выручка (данные из приложения 2 Отчет о финансовых результатах, выручка за 2013 г.).

Задание 4

Таким образом, расходы по основным видам деятельности за 2013 год увеличились на 7856 тыс. руб. или 17,28% за счет роста себестоимости продаж на 17,24% и увеличения коммерческих расходов на 34,48%.

Таблица 4 Анализ динамики расходов по основным видам деятельности Наибольший удельный вес в составе расходов по обычным видам деятельности занимает себестоимость продаж, 99,81% и 99,78% на начало и конец года соответственно.

Доля коммерческих расходов за отчетный период увеличилась на 0,03%.

Задание 5

Таблица 5 Динамика кредиторской задолженности организации

Продолжительность оборота кредиторской задолженности = (Кредиторская задолженность* 360) / Выручка от продаж

(25 326,5 * 360) / 58 092 = 156,95 (отчетный)

(22 071,5 * 360) / 50 976 = 155,87 (предыдущий) Влияние выручки от продаж на изменение продолжительности оборота кредиторской задолженности = ((25 326,5 * 360) / 58 092) — ((25 326,5* 360) / 50 976)) = -21,91 дн.

Влияние среднегодовых остатков кредиторской задолженности на изменение продолжительности оборота кредиторской задолженности = ((25 326,5* 360)/ 50 976)) — ((22 071,50* 360)/ 50 976)) = +22,99 дн.

Таким образом, продолжительность оборота кредиторской задолженности в отчетном году увеличилась по сравнению с прошлым на 1,08 дня, в т. ч. за счет увеличения среднегодовых остатков кредиторской задолженности на 22,99 дня. Рост выручки привел к снижению продолжительности оборота кредиторской задолженности на 21,91 дня.

Задание 6

Таблица 6.1 Исходные данные Статический (жесткий) бюджет — это бюджет, рассчитанный на один определенный уровень ожидаемых (плановых) продаж.

Таблица 6.2 Формирование гибкого бюджета Главный бюджет, включающий все периодические бюджеты (год, квартал, месяц) обычно разрабатывается для фиксированного прогнозируемого или нормативного уровня выпуска. Для выполнения задач контроля, прежде чем анализировать отклонения от бюджетных данных, сами бюджетные данные следует привести к сопоставимому виду, т. е. скорректировать на соответствующий фактический выпуск. Этим целям служит гибкий бюджет (переменный), что обеспечивает прогнозные данные для разных уровней выпуска в диапазоне допустимых пределов уровней деятельности.

Гибкий бюджет — бюджет, в котором выделены постоянные затраты и ставка переменных затрат, в связи с чем он автоматически подстраивается под изменяющийся объем производства [2, с. 126].

Формула гибкого бюджета имеет вид:

Общая сумма бюджетных затрат = Переменные затраты на единицу продукции * Количество произведенных единиц продукции + Бюджетные постоянные затраты.

В данном случае под гибким бюджетом понимаются плановые затраты на производство 900 ед. продукции (переменные затраты рассчитываются в соответствии с нормативом, постоянные не меняются).

Произведенные расчеты, отраженные в таблице 6.2 позволяют сделать следующие выводы — отклонения фактических затрат от нормативных: прямые материальные затраты больше на 50 тыс. руб., накладные производственные затраты — на 35 тыс. руб., амортизация — на 100 тыс. руб. Фактические расходы по аренде меньше нормативных на 40 тыс. руб. В целом превышение бюджета затрат составляет 145 тыс. руб.

Задание 7

Таблица 7 Исходные данные Точка безубыточности — финансовый показатель, величина которого определяет необходимый объем продаж для стабильной и работы предприятия без получения убытков и прибыли.

По сути, точка безубыточности является так называемым критическим объемом производства. При достижении точки безубыточности, прибыль, равно как и убытки равны нулю.

Формула расчета точки безубыточности (в натуральном выражении):

ТБнат = ПостЗ / (Цен — ПерЗ),

где ПостЗ — постоянные затраты; Цен — цена изделия (по условию — 5 000 руб.); ПерЗ — переменные затраты (по условию — 3 000 руб. на единицу).

Рассчитаем точку безубыточности для объема 0−5000 шт.:

ТБнат = 10 000 000 / (5 000 — 3 000) = 5 000 шт.

Аналогично рассчитаем точку безубыточности для других объемов производства.

Под маржинальным доходом (предельным доходом) понимается разность между выручкой предприятия и ее переменными затратами.

Фактически маржинальная прибыль содержит две составляющие это: постоянные затраты и прибыль. Логика такой трактовки маржи исходит из того что, чем больше ее сумма, тем больше вероятность компенсации постоянных затрат предприятия и получения им прибыли от хозяйственной деятельности [6, с. 73].

Маржинальный доход, получаемый в целом по предприятию, рассчитывается по следующей формуле:

МД = ЧВ — ПЗ где МД — маржинальный доход; ЧВ — чистая выручка (без НДС и акцизов); ПЗ — переменные затраты.

Рассчитаем маржинальный доход на 1 ед. продукции:

МД = Ц — ПерЗ.

Тогда МД на 1 единицу продукции = 5 000 — 3 000 = 2 000 руб.

Прибыль на 1 ед. = Выручка — ПерЗ на 1 ед. — ПостЗ Рассчитаем прибыль при среднем объеме производства в каждой группе, т. е. в первой группе 2500 шт. и т. д.

Таким образом, максимальную прибыль на 1 ед. предприятие получит при объеме производства более 25 000 шт., в то же время точка безубыточности будет также наибольшей и составит 25 000 шт.

Минимальную прибыль на 1 ед. предприятие получит при объеме производства 0−5000 шт., в тоже время точка безубыточности также минимальна и составляет 5000 шт.

Оптимальным объемом продаж является 15 001−20 000 шт., предприятие получит достаточно высокую величину прибыли, в тоже время точка безубыточности составит 12 500 шт.

Задание 8

Таблица 8 Факторный анализ рентабельности активов организации Рентабельность активов — финансовый коэффициент, характеризующий отдачу от использования всех активов организации. Коэффициент показывает способность организации генерировать прибыль без учета структуры его капитала (финансового левериджа), качество управления активами.

Рентабельность активов рассчитывается делением чистой прибыли (как правило, за год) на величину всех активов (т.е сальдо баланса организации):

Рентабельность активов = Чистая прибыль / Активы В результате расчета получается величина чистой прибыли с каждого рубля вложенного в активы организации. Чтобы получить более наглядное, процентное соотношение в формуле используют умножение на 100. В этом случае показатель также можно интерпретировать как «сколько копеек приносит каждый рубль, вложенный в активы организации» .

Коэффициент автономии (коэффициент финансовой независимости) характеризует отношение собственного капитала к общей сумме капитала (активов) организации. Коэффициент показывает, насколько организация независима от кредиторов. Чем меньше значение коэффициента, тем в большей степени организация зависима от заемных источников финансирование, тем менее устойчивое у нее финансовое положение.

Расчет:

Коэффициент автономии = Собственный капитал / Активы И числитель, и знаменатель формулы отражены в бухгалтерском балансе организации, где величина активов всегда равна сумме собственного и заемного капитала организации. Общепринятое нормальное значение коэффициента автономии в российской практике: 0,5 и более (оптимальное 0,6−0,7).

Коэффициент оборачиваемости — это финансовый коэффициент показывающий интенсивность использования (скорость оборота) определенных активов или обязательств. Коэффициенты оборачиваемости выступают показателями деловой активности предприятия.

Оборачиваемость собственного капитала — отношение годовой выручки к среднегодовой величине собственного капитала организации.

Рентабельность продаж — показатель финансовой результативности деятельности организации, показывающий какую часть выручки организации составляет прибыль.

Рентабельность продаж = Прибыль / Выручка Влияние факторов на изменение рентабельности активов рассчитывается с использованием метода цепных подстановок на базе исчисления абсолютных разниц по факторам, влияние которых мы определяем [5, с. 129].

Как видно из табл. 8 рентабельность активов зависит от нескольких факторов, зависимость между ними можно представить следующей формулой:

Рассчитаем влияние каждого из факторов способом абсолютных разниц:

1. Изменение рентабельности активов за счет коэффициента автономии:

Р_а =? К_ав. * К_об.СК0 * Р_пр.0 = (-0,0145) * 0,8741 * 10,7992 = -0,1368

2. Изменение рентабельности активов за счет коэффициента оборачиваемости Ск:

Р_а = К_ав.1 * ?К_об.СК * Р_пр.0 = 0,7050 * 0,0537 * 10,7992 = 0,4088

3. Изменение рентабельности активов за счет рентабельности продаж:

Р_а = К_ав.1 * К_об.СК1 * ?Р_пр. = 0,7050 * 0,9278 * (-2,5967) = -1,6985

Баланс отклонений: (-0,1368)+0,4088−1,6985 = -1,4264

Рентабельность активов за отчетный год по сравнению с предыдущим снизилась на 1,43%, в том числе за счет изменения коэффициента автономии на 0,14%, за счет рентабельности продаж на 1,70%. Увеличение коэффициента оборачиваемости собственного капитала повысило рентабельность активов на 0,41%.

Таким образом, наибольшее влияние на изменение рентабельности активов в отчетном периоде оказало снижение рентабельности продаж.

Задание 9

Таблица 9 Динамика состояния активов и их группировка по степени ликвидности

Ликвидные активы — это активы, которые могут быть быстро и с минимальными затратами обращены в денежные средства. Самый высоколиквидный актив — денежные средства (наличные в кассе, на счетах в банках, краткосрочных депозитах). Другими высоколиквидными активами принято считать такие оборотные активы, как краткосрочные финансовые вложения (например, ценные бумаги, котирующиеся на бирже, которые можно в любой момент продать). Именно эти активы, денежные средства и краткосрочные финансовые вложения считаются наиболее ликвидными активами.

Краткосрочная дебиторская задолженность нельзя назвать высоколиквидным активам, но ее относят к активам, более ликвидным, чем запасы и прочие оборотные активы. На самом деле, чтобы оценить ликвидности дебиторской задолженности нужно смотреть, может ли она быть легко взыскана или продана (уступлена). Признаком ликвидного актива является наличие свободного рынка, где обращаются подобные активы [4, с. 205].

Самым менее ликвидным из оборотных активов считают запасы (сырье, материалы, затраты в незавершенном производстве).

А1 — наиболее ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения);

А2 — быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты);

А3 — медленно реализуемые активы (запасы; налог на добавленную стоимость; дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты); прочие оборотные активы);

А4 — трудно реализуемые активы (внеоборотные активы).

Таким образом, наибольший удельный вес в структуре активов на конец 2012 года занимают трудно реализуемые — 72,85%.

За 2012 год размер внеоборотных активов увеличился на 32 281 тыс. руб. или на 99,51%. Следовательно, организация вкладывает большое количество денежных средств в развитие производственных мощностей и обновление основных средств.

Наименьший удельный вес в составе активов предприятия занимают наиболее ликвидные активы — 0,01%, что с отрицательной стороны характеризует ликвидность и платежеспособность предприятия.

За анализируемый период наблюдается значительное снижение величины быстро реализуемых активов на 15 196 тыс. руб. или на 59,49% за счет уменьшения дебиторской задолженности, также наблюдается снижение медленно реализуемых активов на 56,49%.

Задание 10

Таблица 10 Распределение денежных потоков по видам деятельности Используя данные отчета о движении денежных средств, можно сделать вывод, что наибольший приток и отток денежных средств наблюдается по текущей деятельности.

По текущей деятельности наблюдается превышение прироста над оттоком в размере 79 тыс. руб.

Предприятие в 2013 году значительную сумму средств вкладывает в инвестиционную деятельность, что привело на конец отчетного периода к дефициту денежных средств по этому направлению в сумме 65 тыс. руб.

Финансовая деятельность имеет отрицательное значение, следовательно, за отчетный период организация сокращала объемы заемных средств.

Данные таблицы 10 показывают, что на конец отчетного периода остаток денежных средств на предприятии сократился на 6 тыс. руб. Так как основной приток денежной массы приходится на текущую деятельность, то положительное значение по этому показателю является положительным фактором. Это говорит о том, что у предприятия нет проблем с реализацией своей продукции и расчетами с дебиторами. Отрицательная величина по инвестиционной деятельности позволяет сделать вывод, что организация активно иммобилизует средства, развивая свою производственную базу.

Задание 11

Таблица 11.1 Исходная информация Х Рассчитаем коэффициенты по ООО «Агат»:

1. Коэффициент текущей ликвидности — отношение оборотных активов к текущим обязательствам = 25 852 (бухгалтерский баланс «итого по разделу II)/26 831 (бухгалтерский баланс «итого по разделу V) = 0,96.

2. Оборачиваемость активов (коэффициент) = Выручка / стоимость активов = 0,92 (отчет о фин. результатах «выручка»)/88 788 (бухгалтерский баланс «Активы») = 0,65.

3. Рентабельность продаж = Прибыль / Выручка = 4 765 (отчет о фин. рез.)/58 092 (отчет о фин. рез.)*100%= 8,2%.

4. Рентабельность собственного капитала = Чистая прибыль / Собственный капитал = 2 166 (отчет о фин. рез.)* / 61 947 (бухгалтерский баланс «итого по разделу III»)* 100%= 3,5%.

5. Коэффициент автономии = Собственный капитал / Активы = 61 947 (бухгалтерский баланс «итого по разделу III»)* /88 778 (бухгалтерский баланс «Активы») = 0,70.

6. Коэффициент маневренности — отношение собственных оборотных средств к источникам собственных средств.

.

7. Коэффициент финансирования:

.

8. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами:

Таблица 11.2 Коэффициенты отношения показателей к эталону (Х/Х mах) В каждой графе матрицы исходных данных определяется максимальный элемент, который принимаем за единицу. Затем все элементы этой графы делятся на максимальный элемент эталонной организации, в результате создается матрица стандартизированных коэффициентов.

Для ранжирования мест предприятий воспользуемся методом расстояний.

Стандартные коэффициенты рассчитаем по формуле:

Все элементы матрицы стандартизированных коэффициентов возводятся в квадрат. Полученные квадраты умножаются на величину соответствующих коэффициентов значимости.

Для каждого анализируемого предприятия значение его рейтинговой оценки с учетом коэффициента значимости рассчитывается по следующей формуле:

Аналогично рассчитываются значения по другим предприятиям.

Наибольшему значению рейтинговой оценки соответствует первое место в ранжировании обществ с ограниченной ответственностью по результатам их деятельности. В основе данного показателя лежит близость к эталону.

Таблица 11.3 Результаты сравнительной рейтинговой оценки (Х/Х mах)2* КЗН Таким образом, имеем:

1 место — ООО «№ 1» (R=5,3337);

2 место — ООО «№ 2» (R=4,9814);

3 место — ООО «Агат» (R=4,7172).

Из сравниваемых организаций наименее результативной и эффективной является деятельность анализируемого ООО «Агат».

кредиторский рентабельность бюджет безубыточность

1. Анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Г. В. Савицкая. — 6-e изд., испр. и доп. — М.: НИЦ Инфра-М, 2013. — 284 с.

2. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / М. В. Косолапова, В. А. Свободин. — М.: Дашков и К, 2012. — 248 с.

3. Турманидзе, Т. У. Финансовый анализ: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Т. У. Турманидзе. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. — 287 с.

4. Экономический анализ: Учебник / Г. В. Савицкая. — 14-e изд., перераб. и доп. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. — 649 с.

5. Экономический анализ: Учебник для вузов / Под ред. Л. Т. Гиляровской. 2-е изд., доп. — М.: Юнити-Дана, 2014. — 615 с.

6. Экономический анализ (Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности): Учебное пособие / Л. Е. Басовский, А. М. Лунева, А. Л. Басовский. — 1-e изд. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. — 222 с.