Управление инновационно-инвестиционными процессами на основе создания региональных производственно-кредитных групп

Актуальность темы

исследования. Дальнейшее развитие российских регионов невозможно без их переориентации на инновационную идеологию. В современных условиях в инновационно — инвестиционной деятельности все возрастающее значение и активную роль приобретают частные физические и юридические лица, а также такие субъекты рыночной инфраструктуры как коммерческие и специализированные банки, финансовые компании, консультационные фирмы, венчурные компании и т. д., особое место среди которых занимают интегрированные структуры.

В связи с тем, что в современных условиях многих институциональных структур, образующих финансовый рынок или не существует, или они находятся в стадии становления и развития — роль банков в осуществлении инновационно-инвестиционной деятельности является весьма важной. В последнее время наблюдается активизация интеграционных процессов в экономике Российской Федерации на основе создания корпоративных структур в различных отраслях экономики. В современных условиях постоянно ужесточающейся конкуренции на внутреннем рынке и при увеличивающемся давлении из-за рубежа особым образом встает вопрос об объединении предприятий одной отрасли или одной производственной цепочки для того, чтобы иметь возможность существовать и развиваться.

В этих условиях государственное значение приобрела задача ориентации кредитной деятельности банков на развитие реального сектора экономики посредством создания интегрированных структур, что предполагает более активное воздействие государства на активизацию интеграционных процессов, создание благоприятного инновационно-инвестиционного климата. В последнее время в этом направлении осуществляются отдельные шаги, но они пока не носят целостного и комплексного характера.

Степень изученности проблемы. Исследованию инновационных процессов и оценки их места в экономическом развитии страны в целом и ее регионов посвящены работы Н. Д Кондратьева, В. В. Новожилова, Г. Менша, А. Кляйкнех-та, С. Ю. Глазьева и др.

Многие ученые: Андрианов В., Большаков О., Заславский И., Илларионов.

A., Курнышева И., Лившиц A., May В. и др. активно исследуют различные аспекты инновационной и инвестиционной политики государства в современных экономических условиях.

Идея эффективного распределения ресурсов в экономике на основе преодоления неопределенности результата инвестирования, снижения риска вложений и увеличения числа альтернативных видов финансовых активов была заложена А. Лигу и развита в работах Р. Голдсмита, Дж. Герли, Е. Шоу, У. Зилбера, Х. Патрика, Б. Фридмана, И. Шумпетера.

В отечественной экономической литературе теоретические и практические аспекты применения стратегического планирования в рамках, управления развитием, территориальных образований (районов, городов, регионов) широко представлены в работах Л. И. Абалкина, П. Г. Бунича, Л. А. Велихова, А.Л. Гапо-ненко, А. А. Горбунова, В. М. Гринчеля, А. А. Кисельникова, А. Е. Когута,.

B.C. Кулибанова, А. А. Румянцева, И. И. Сигова, Е. С. Строева, Б.М. Штуль-берга и др.

Весомый вклад в исследование проблем системного управления развитием регионов и муниципальных образований в период трансформации системы государственного устройства РФ внесли такие ученые-экономисты, как В. Н. Лексин, В. Я. Любовный, А. А. Мерцалов, Б. З. Мильнер, Б. Г. Преображенский, В. Г. Садков, А. А. Синягов.

Отдавая должное вышеперечисленным авторам, однако, следует отметить, что большинство их работ ориентировано на проблемы макроэкономического характера, и в этой связи не содержат достаточной информации о проблемах активизации инновационно-инвестиционной деятельности банков на региональном уровне. Требуют дополнительного исследования проблемы взаимодействия субъектов инновационно-инвестиционного процесса реального сектора экономики и коммерческих банковвыявления тенденций, доминирующих в настоящее время в кредитных взаимоотношениях между банками, региональными органами власти, элементами региональной инновационно-инвестиционной инфраструктурыосновных направлений государственного регулирования формирования и реализации инновационно-инвестиционной политики коммерческих банков.

Недостаточная разработанность данных проблем обусловила необходимость их дальнейшего исследования, что определило цель и задачи представленной диссертации.

Объектом диссертационного исследования является инновационно-инвестиционная деятельность производственно-кредитных структур в региональной рыночной инфраструктуре и методы повышения их деловой активности.

Предметом исследования являются тенденции и закономерности создания, развития и функционирования инновационно-инвестиционной деятельности интегрированных производственно-кредитных структур в регионе.

Цель диссертационного исследования состоит в том, чтобы на основе современного подхода к сущности инновационно-инвестиционной политики и анализа проблем формирования региональной рыночной инфраструктуры — разработать теоретико-методические основы повышения инновационно-инвестиционной активности предприятий и коммерческих банков в регионах России.

Достижение поставленной цели вызвало необходимость постановки и решения следующих задач:

1)провести анализ закономерностей, проблем и перспектив развития инновационно-инвестиционной деятельности в регионе;

2)теоретически обосновать необходимость создания региональной системы управления инновационно-инвестиционными процессами;

3)изучить тенденции, закономерности и проблемы инновационно-инвестиционной деятельности в Орловской области;

4)обосновать возможные пути повышения эффективности инновационно-инвестиционной деятельности региональных коммерческих банков на основе создания промышленно-кредитных групп;

5)разработать методические рекомендации и механизмы повышения инновационно-инвестиционной активности коммерческих банков в корпорациях на региональном уровне.

Теоретической и методологической основой диссертационного исследования являются материалы, содержащиеся в научных трудах отечественных и зарубежных ученых, а также нормативные, официальные документы федеральных и региональных органов власти, статистические данные по развитию экономики регионов России, материалы периодической печати и научно-практических документов. В процессе исследования использовались диалектический метод, системный анализ, технико-экономические расчеты, структурный анализ, метод анкетного опроса.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в комплексном рассмотрении тенденций, закономерностей, проблем инновационно-инвестиционной и финансово-кредитной политик региона, связанных с формированием региональной рыночной инфраструктуры и разработке теоретико-методических положений по активизации инновационно-инвестиционной деятельности интегрированных производственно-кредитных структур. Представленная формулировка научной новизны раскрывается следующими научными результатами: по специальности 08.00.05 — экономика и управление народным хозяйством (управление инновациями и инвестиционной деятельностью):

1. Сформулированы приоритеты, цели и задачи инновационно — инвестиционной политики регионов. Обоснована необходимость изменения системы мер региональной инновационно-инвестиционной политики (п. 4.16 паспорта специальностей).

2.0бобщен опыт инновационно-инвестиционной деятельности интегрированных структур в развитой рыночной экономике. Определены факторы и направления, обеспечивающие высокий уровень развитости зарубежных ФПГ. Предложены рекомендации по использованию опыта зарубежных ФПГ, призванные обеспечить повышение эффективности участия российских банков в инновационно-инвестиционном процессе (п. 4.7 паспорта специальностей).

З.На основе анализа деятельности ФПГ по ряду регионов определены принципы и проблемы проведения ими инновационно-инвестиционной деятельности. Разработаны методические рекомендации по формированию стратегии инновационноинвестиционной деятельности в регионе (п. 4.10 паспорта специальностей). по специальности 08.00.10 — Финансы, денежное обращение и кредит.

1. На основе анализа закономерностей и проблем развития инновационно-инвестиционной деятельности коммерческих банков в России выявлены факторы, влияющие на функционирование региональной банковской системы, и разработаны основные направления по активизации инновационно-инвестиционной деятельности региональных коммерческих банков, развитию региональных рынков банковских услуг (п. 9.6паспорта специальностей).

2. Обосновано, что развитие и активизация инновационно — инвестиционной деятельности региона зависит от системного взаимодействия государства, регионов, субъектов инновационно-инвестиционной инфраструктуры. В целях активизации инновационно-инвестиционной деятельности в регионах предложено создание «Корпоративных инновационно-инвестиционных цен-тров"(КИИЦ).Сформулированы направления и механизм функционирования данных структур по взаимодействию с органами власти, банками и другими элементами региональной инновационно-инвестиционной инфраструктуры (п. 9.7 паспорта специальностей).

Практическая значимость результатов диссертационного исследования заключается в том, что разработанные методические рекомендации могут быть использованы в практической деятельности органов власти на региональном уровне при решении проблем стимулирования развития рынка инновационно-инвестиционных ресурсов и активного участия в данной сфере региональных банков.

Применение содержащихся в исследовании рекомендаций призвано способствовать уточнению приоритетов инновационно-инвестиционной политики регионов, устранению диспропорций в инновационно-инвестиционной сфере и развитию кредитных механизмов для обеспечения экономического роста и повышения качества жизни населения.

Ряд положений диссертационного исследования может быть использован для учебно-методической работы и преподавания курсов «Региональная экономика», «Инвестиционная политика», «Инвестиции», «Финансы, денежное обращение и кредит» в высших учебных заведениях.

Результаты исследования приняты к использованию в работе Администрации Орловской области. Методические рекомендации по управлению инновационно-инвестиционной деятельностью коммерческих банков нашли практическое применение в коммерческом банке ОАО ИМПЭКС банк (филиал «Орловский»).

Апробация результатов работы. Результаты диссертационного исследования обсуждались и были одобрены на конференциях и семинарах различного уровня, в том числе: международной научно-практической конференции «Экономический рост и трансформация стратегии реформ: опыт, противоречия, факторы обеспечения» (г. Орел, 2003 г.) — «Антикризисное управление в России в современных условиях» (г. Москва, 2004 г.).

Публикации. По результатам исследования опубликовано 6 работ общим объемом 2,16 п.л. в виде статей, отражающих основное содержание диссертации.

Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы, приложений. Диссертация содержит 197 страниц основного текста, в том числе 29 таблиц, 28 рисунков.

Выводы и предложения по третьей главе.

1. На инвестиционную политику, проводимую коммерческими банками, оказывают влияние следующие особенности политической и экономической ситуации в России и регионов: высокий уровень региональных политических рисковнеразвитость рынка корпоративных ценных бумагпревращение кредита в одну из основных форм поддержки инвестиционных проектовпроблема риска в практике инвестиционной деятельности российских коммерческих банковострота проблемы надежного заемщикаотсутствие реальных возможностей у предприятий участвовать в долевом финансировании проекта собственными средствами — весь риск банк должен принимать на себя.

2. Основными условиями повышения инвестиционной активности коммерческих банков в регионе являются: стабилизация ситуации на межбанковском рынке, повышение внутренней устойчивости коммерческих банковповышение нормы накопления населения и предприятийразвитие лизинговых схем кредитованияразвитие межбанковского сотрудничества в области совместного кредитования инвестиционных проектовразвитие механизма гарантий по инвестиционным кредитам.

3. Статус ФПГ создает предпосылки для получения достаточно высокого эффекта, в том числе и экономического, от прямого взаимодействия финансовых, производственных и торговых структур, банки получают дополнительные возможности: увеличить свою финансовую базу за счет расширения клиентурыудержать максимальное количество финансовых средств за счет открытия расчетных счетов всех предприятий — членов группырасширить спектр финансовых услуг, активно используя максимально возможное количество банковских операций, схем расчетов и финансовых инструментовповысить уровень кредитоспособности и их возвратностьсформировать кредитный и инвестиционный портфель банка с пониженной степенью рискаповысить степень участия в инновационно-инвестиционных проектахповысить информированность о финансовом состоянии клиентовполучить возможность вводить современные платежные средства и технологии банковского обслуживания.

4. В ФПГ существует возможность сочетать функции, которые может выполнять только один субъект финансового рынка: перераспределительные — банкистрахование — страховые компаниисбережение и аккумуляция ресурсов — банки, финансовые компании, пенсионные и другие фонды, товарищества взаимного кредита, кассы взаимопомощикредитование — банки и товарищества взаимного кредитафондовый рынок — банки, инвестиционные компании, фондовые магазины, брокерские фирмы. Все это вместе дает возможность использования синергического эффекта для аккумуляции ресурсов с целью их дальнейшего инвестирования в производство.

5. Наиболее эффективным способом активизации инновационного развития региона будет включение создателей нововведений во множественные корпоративные объединения либо в виде юридически самостоятельных инновационных единиц, либо в виде подразделений одного из предприятий-участников корпорации (КИИЦ).

6. Для создания ПКГ в Орловской области по производству лекарственных препаратов и лечащего продовольствия возможно объединение сельскохозяйственных предприятий, предприятий, производящих ликеро-водочную продукцию, аптеки и магазины, структуры, имеющие разработки в области фармакологии и лечащего продовольствия, региональные банки.

7. Для оценки возможности включения предприятия в структуру ПКГ необходима его оценка по критерию технологической ценности. Оценка степени участия конкретного предприятия в технологической цепочке в рамках ПКГ оценивается по критерию корпоративной эффективности. Рассчитанные по каждому предприятию показатели взаимодействия показывают влияние каждого предприятия на интегральную эффективность ПКГ, а, следовательно, помогают выявить «узкие» места в технологической цепочке.

Заключение

.

Развитие российских регионов непосредственно увязано с формированием новой идеологии инновационно-инвестиционного процесса. Без этого в современных условиях многим предприятиям регионов рано или поздно грозит снижение конкурентоспособности из-за более низкой производительности труда, высокой себестоимости выпускаемой продукции, ее низкого качества, а значит, сами регионы ждет спад производства и неминуемый рост безработицы. Региональная инновационная стратегия является стратегией промежуточного уровня (мезоуровня) между макрои микроинновационными стратегиями. Ее роль обосновывается тем, что любой производственный и инновационный процесс имеет территориальную дислокацию.

Можно выделить четыре основных фактора, которые обусловливают необходимость формирования и реализации региональной стратегии:

— региональный аспект макроинновационных стратегий;

— государственная политика развития территорий;

— собственные социально-экономические и научно-технические цели развития регионов;

— микроинновационные стратегии предприятий, требующие наличия необходимого научно-технического, производственного и социально-культурного уровня развития регионов их дислокации.

В диссертационном исследовании разработана система первоочередных мер по развитию и стимулированию инвестиционной активности на различных уровнях. Представленная схема позволяет на региональном уровне: в расходной части региональных бюджетов выделять «защищенный бюджет развития», использование которого производить на строго целевой и конкурсной основе через региональные банки для инновационно-инвестиционной деятельности под региональные целевые программысоздавать региональные внебюджетные инновационно-инвестиционные фонды за счет введения инновационно-инвестиционного акциза в пределах 1% себестоимости продукции предприятий, действующих на территорииразработать методики и организационно-правовые схемы проведения целевых региональных и муниципальных займов под самоокупаемые проектыпредоставлять в пределах полномочий региональных и муниципальных органов управления освобождения и льготы по налогам, зачисляемые в региональные и муниципальные бюджеты, а также целевые инвестиционные налоговые кредитысоздавать условия для стимулирования вхождения банков и иных финансово-кредитных институтов в структуру промышленно-финансовых групп на основе эффективных экономических механизмовзакреплять в государственно-региональной собственности часть акций, создаваемых с участием региональных органов управления акционерных обществ с целью последующего реинвестирования прибылей.

Для оценки социально-экономической и экологической эффективности инновационно — инвестиционных проектов разработана соответствующая система критериев селекции высокоэффективных проектов. Такая система критериев включает следующие блоки: социальные, экономические, экологические.

По мнению экспертов, региональные интегрированные структуры занимают особое место в российской экономике, что определяется экономическим положением страны и особым значением субъектно-территорионального фактора в развитии реального сектора экономики. С учетом узкой специализации и локализации местных рынков, создание региональных форм ассоциированного предпринимательства рассматривается как путь преодоления территориальной диспропорциональности в экономическом развитии регионов, трансформации и размещения производительных сил, сложившихся за время централизованного управления.

Незначительные возможности самофинансирования большинства предприятий делают привлечение ресурсов финансового сектора к инвестированию производства одной из важнейших задач экономической политики, причем как на государственном, так и на региональном уровне. В сложившихся на сегодняшний день условиях это единственный реальный источник внутренних накоплений, способный активизировать производственно-хозяйственную деятельность и стабилизировать социально-экономическую ситуацию. В то же время, наиболее вероятным и реально возможным направлением использования банковского капитала в производственном секторе является участие финансовых структур в капитале промышленных компаний, осуществляемое путем их объединения в единую структуру.

Проведя анализ различных трактовок термина ФПГ, автор считает, что ФПГ — это специфическая форма организации предпринимательской деятельности определенной группы хозяйствующих субъектов промышленного и финансового секторов экономики, основанная на разнообразных методах объединения активов, капиталов и управления участников для обеспечения повышения эффективности производственной и инновационной деятельности в целях максимизации рентабельности собственного капитала консолидированной группы. По мнению автора более точным термином подобных структур является наименование «производственно-кредитная группа» (ПКГ), поскольку финансовыми считаются отношения, предполагающие безвозмездность и однонаправленность финансовых потоков.

Рассмотрение экономического содержания промышленно — кредитных объединений и групп позволяет выявить следующие особенности: во-первых, характеристика мирового рынка наглядно подтверждает процессы концентрации, охватывающие как сферу производства, так и сферу обращения и финансово-кредитную сферу и определяет данное явление как закономерноево-вторых, существование и функционирование финансового капитала как формы сращивания промышленного и банковского капитала, имеет международный характер и наиболее ярко проявляется в крупных международных объединениях и корпорацияхв-третьих, процессы интеграции в настоящее время ограничивают монополистические начала за счет преобладания конкурентныхв-четвертых, специфика управления капиталом в таких объединениях определяется наличием банковского и промышленного капитала, особенностями их функционирования и сфер их обращенияв-пятых, наличие в структуре групп акционерных обществ определяет особенности в формировании, распределении и использовании капиталав-шестых, вид, структура и организационно-правовая форма объединения обуславливают специфику управленияв-седьмых, концентрация банковского капитала в условиях объединенной группы дает новые формы и направления деятельности банка.

Статус ПКГ создает предпосылки для получения достаточно высокого эффекта, в том числе и экономического, от прямого взаимодействия финансовых, производственных и торговых структур.

Наиболее эффективным способом активизации инновационного развития региона будет включение создателей нововведений во множественные корпоративные объединения либо в виде юридически самостоятельных инновационных единиц, либо в виде подразделений одного из предприятий-участников корпорации.

В работе сформулированы базисные положения, определяющие особые подходы к построению организационной структуры корпоративного инновационно-инвестиционного центра (КИИЦ) как подразделения по созданию и эффективному внедрению нововведений.

Выбор приоритетных направлений исследований и разработок играет важную роль в корпоративной инновационной стратегии. Приоритетные направления исследований и разработок реализуются в виде крупных исследовательских проектов по созданию, освоению и распространению технологий, способствующих кардинальным изменениям в технологическом оснащении технологических процессов, а также по развитию фундаментальных исследований, научно-техническому обеспечению различных инвестиционных программ, укреплению международных связей.

В работе обоснована необходимость создания в регионе промышленно-кредитной группы по производству лекарственных препаратов и обоснована эффективность организации этого вида производства именно в рамках интегрированной структуры.