Развитие сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов в кредитной инфраструктуре АПК

Актуальность темы

диссертационного исследования.

Сельскохозяйственный кредитный потребительский кооператив (СКГЖ) как специфический квазибанковский институт занимает особое место в кредитной инфраструктуре агропромышленного комплекса.

Растущий спрос сельского населения на финансовые средства сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов в различных регионах Российской Федерации свидетельствует о востребованности услуг этих микрофинансовых структур. Благодаря сельским кредитным кооперативам стало возможным преобразование отношений собственности и механизма обмена, появление новой мотивации у работников, стимулирование предпринимательства, возникновение новых принципов формирования доходов.

Кредитные кооперативы создаются главным образом для развития фермерства, личных подсобных хозяйств, предприятий малого агробизнеса. В связи с этим, необходимо, чтобы сельская кредитная кооперация стала финансово устойчивой, конкурентоспособной микрофинансовой структурой, функционирующей на основе мощной ресурсной базы, позволяющей предоставить среднеи долгосрочные займы, но не все и не всегда кредитные кооперативы имеют достаточно финансовых ресурсов для осуществления таких операций.

Сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы являются специфическими финансовыми институтами по способам и направлениям своей работы, а также по целям своей деятельности. Функции кредитного кооператива не сводятся к чисто экономическим задачам, а включают еще и социальные аспекты. Поскольку и привлечение средств, и кредитование кооператив осуществляет для своих собственных членов, нельзя механически применять методику финансового управления его ресурсами, используемую для банков и некоммерческих кредитных организаций. Этим определяется актуальность темы исследования.

Степень разработанности проблемы. История создания кредитной кооперации связана с именами Германа Шульце-Делича и Фридриха Вильгельма Райффайзена — основоположниками стройной теории кооперации, в основу которой заложены экономические и этические принципы.

Вопросам сельскохозяйственной кредитной кооперации посвящены труды многих известных российских ученых XX века: А. Н. Анцыферова, C.JI. Маслова, С. Н. Прокоповича, М.И. Туган-Барановского, А. В. Чаянова и других. Они определили основы отечественной теории сельскохозяйственной кредитной кооперации, выявили необходимые предпосылки для ее развития.

Современные проблемы формирования и развития сельскохозяйственной кредитной кооперации рассматривались в работах В. Ф. Башмачникова, С. Б. Коваленко, З. Н. Козенко, Д. А. Коробейникова, Н. М. Космачевой, В. К. Крутикова, Н. А. Кузнецовой, С. С. Масленниковой, Г. Н. Никулина, В. М. Пахомова, С. А. Пахомчика, Н. Б. Полюбиной, Ю. В. Синько, А. П. Слеповой, Л. Г. Таранковой, Г. П. Филипповой, Е. В. Худяковой, М. Ф. Шкляра и др.

Сложность комплексного финансового управления кредитным потребительским кооперативом с позиции повышения эффективности образования и использования его финансовых ресурсов требует нового обращения к современным проблемам финансово-кредитной инфраструктуры агропродовольственного комплекса.

Условия работы на рынке микрофинансовых услуг постоянно усложняются: с одной стороны — усиливается конкуренция, с другой — растут финансовые потребности пайщиков кредитных кооперативов, поэтому в дополнительной проработке нуждаются вопросы финансового управления ресурсами сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов с учетом тех реальных изменений, которые произошли в ходе реализации национального проекта «Развитие АПК».

Цель диссертационного исследования заключается в разработке теоретического и методического инструментария финансового управления ресурсами сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов, способствующего их развитию.

В соответствии с поставленной целью в диссертационной работе решаются следующие задачи: определить особенности роли и финансовой деятельности сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов в кредитной инфраструктуре агропромышленного комплекса России, обусловленные их двойственной природой как кооперативной и как кредитной структурыраскрыть экономическую сущность финансовых ресурсов сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов и специфичность источников их образования;

— на основе анализа действующей нормативно-правовой базы и ее практического применения в современной России показать особый статус пайщика сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива;

— разработать систему комплексного, сбалансированного управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов, предложить методический инструментарий управления прибылью как основным источником формирования собственных финансовых ресурсов в кредитном кооперативе;

— определить место сберегательных взносов в составе финансовых ресурсов сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов и предложить финансовый механизм управления формированием портфеля заемных финансовых ресурсов в кредитном кооперативе;

— разработать механизм повышения экономии финансовых ресурсов сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов.

Объект исследования — система финансового управления ресурсами сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов.

Предмет диссертационного исследования — финансовые инструменты и методы мобилизации (формирования и использования) финансовых ресурсов сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов.

Теоретической основой исследования послужили научные гипотезы и концепции, представленные в исследованиях отечественных и зарубежных ученых-экономистов по вопросам определения статуса, места и роли СКПК в финансовой системе государства, организации их финансовой деятельности, формирования и использования их финансовых ресурсов.

Нормативно-правовая база исследования. При рассмотрении конкретных вопросов в диссертации использовались законодательные и нормативные акты Российской Федерации, Налоговый кодекс Российской Федерации, методические и инструктивные материалы, региональные законодательные акты по вопросам кредитной кооперации, периодическая литература по исследуемой проблеме, материалы научных и научно-практических конференций.

Методологической базой исследования стали как общенаучные методы познания (системный подход, структурный и сравнительный анализ, субординация и координация, историческое и логическое, тенденции и закономерности, субъективное и объективное), так и частнонаучные методы (экономико-статистический, расчетно-конструктивный).

Информационно-эмпирическую базу исследования составили справочные материалы ряда российских аналитических агентствфакты, опубликованные в научной литературе и периодической печатианалитические и статистические данные Волгоградского областного потребительского сельскохозяйственного кредитного кооператива (ВОПСКК) «Содружество» и первичные материалы ряда сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов Волгоградской области.

Основные положения диссертационного исследования, выносимые на защиту:

1. Финансовая деятельность сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов как специфических институтов рыночной экономики обусловлена их двойственной природой. С одной стороны, СКПК являются кооперативными учреждениями и для них характерны те же родовые признаки, которые присущи всем кооперативам: объединение членов-пайщиковформирование капитала на паевой основеудовлетворение потребностей членов кооператива в мелком дешевом кредите, а не в получении наибольшей прибылиобязательное пользование пайщиками услугами кооперативадемократический характер управления «один членодин голос" — ограничение распределения прибыли между пайщикамисолидарная материальная ответственность по обязательствам кооператива. С другой стороны, кредитные кооперативы можно рассматривать как кредитные учреждения, так как для них характерно совершение ограниченного набора банковских операций, при этом они осуществляют часть банковских услуг в рамках законодательно закрепленной компетенциивозможность совмещения банковских операций (депозитных и ссудных) с другими видами деятельности. Роль СКПК как элемента кредитной инфраструктуры АПК заключается в удовлетворении потребности в ссудном капитале сельского населения, фермерских и иных структур малого бизнеса в агропромышленном комплексе России.

2. Финансовые ресурсы сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива представляют собой фонды денежных средств, формируемые за счет собственных и заемных источников и используемые кооперативом для осуществления текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. К собственным финансовым ресурсам относятся, созданные за счет прибыли (дохода) и целевых взносов пайщиков паевой, резервный, страховой и целевой фонды, а также фонд потребления, отличительными признаками источников образования которых являются их безвозвратность и бесплатность для кооператива. К заемным источникам, привлекаемым на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и платности относятся займы различных фондов и кредиты банков, а также сберегательные взносы пайщиков. Все заемные средства и часть собственных, в виде нераспределенной прибыли, аккумулируются в фонде финансовой взаимопомощи.

3. Пайщик в сельскохозяйственном кредитном потребительском кооперативе имеет особый статус, так как одновременно выступает в нем в качестве заемщика, кредитора и собственника. Как заемщик он получает в нем денежную ссуду. Выступая в качестве кредитора, пайщик, являясь членом кредитного комитета или голосуя на общих собраниях, принимает решение о возможности выдачи ссуды другому пайщику, выступающему в качестве заемщика. Кроме того, пайщик, как собственник кредитного кооператива, заинтересован в его развитии на долгосрочной основе.

4. Система финансового управления ресурсами СКПК представляет собой комплекс мер, направленных на формирование финансовых ресурсов и их использование на основе сбалансированности интересов заемщиков, кредиторов и кооператива в целом. Система финансового управления ресурсами СКПК включает в себя управляющую подсистему (субъекты управления) и объект управления. Органы управления СКПК, наделенные полномочиями в области финансов, используя Правила СКПК и данные финансовой отчетности, посредством финансовых инструментов и методов воздействуют на его финансовые отношения, в основе которых лежит денежный оборот, с целью создания финансово-устойчивого, конкурентоспособного, с низким уровнем рисков микрофинансового института по финансовому обслуживанию сельских территорий. В качестве финансового воздействия на формирование и использование ресурсов в СКПК применяются заемно-сберегательная и процентная политика, нацеленные на формирование ресурсов, сбалансированных по размерам, срокам, ликвидности, доходности, по направлениям их использования с учетом интересов его участников.

5. Доминирующую группу финансовых ресурсов составляют сберегательные взносы пайщиков СКГЖ, которые выделены в особый источник финансовых ресурсов, т.к. они имеют двойственную природу. Двойственность заключается в определении их сущности Гражданским кодексом РФ, согласно которому они являются собственными средствами кредитного кооператива, но предоставляются СКПК на условиях платности и возвратности, что предопределило возможность управления ими как заемными средствами. В качестве механизма управления формированием портфеля заемных финансовых ресурсов СКПК может использовать гран-элемент, позволяющий сравнивать отклонение стоимости привлечения конкретного кредита или займа от среднерыночной и выбирать наиболее экономичный для него вариант источника займов.

6. Механизм повышения экономии финансовых ресурсов включает в себя такие финансовые инструменты, как диверсификация осуществления вложений и налоговое планирование. Соблюдение принципа диверсификации может привести к некоторому снижению доходности вложений СКПК, но служит гарантией их защиты. Применение специального налогового режима — упрощенной системы налогообложения, позволяет изменить размер налоговых платежей в бюджет и обеспечить рост и улучшение использования собственных и заемных средств кооператива.

Научная новизна исследования состоит в следующем:

— изучены и сгруппированы факторы, определяющие специфику финансовой деятельности сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов как кооперативных и кредитных структур, позволяющие показать закономерность их возникновения и роль в кредитной инфраструктуре агропромышленного комплекса;

— на основе комплексного анализа дефиниций финансовых ресурсов предложено авторское понятие «финансовые ресурсы сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива», обладающее только ему присущими специфическими константными характеристиками, позволяющее выделить различные специфические источники их образования;

— конкретизированы основные факторы, определяющие особый статус пайщика СКПК как заемщика и кредитора, а также как собственника, порождающие необходимость четкой увязки финансовых обязательств (в виде взносов), финансовых активов (в виде займов) и финансовых результатов (в виде доходов по ссудо-сберегательной и прибыли от коммерческой деятельности) сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива;

— комплексно представлена система финансового управления ресурсами СКПК, включающая в себя две подсистемы: формирования и использования финансовых ресурсов, а также инструменты управления доходностью кооператива, позволяющие выявлять и использовать внутренние факторы развития сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов;

— уточнено место сберегательных взносов пайщиков, как приоритетного источника финансовых ресурсов кооперативапоказана их двойственная природа, которая позволила отнести их к внутренним заемным источникамадаптирована методика применения грант-элемента ранжирование значений которого позволяет сельскохозяйственному кредитному кооперативу выбирать наиболее экономичный вариант привлечения денежных средств;

— разработаны направления повышения экономии финансовых ресурсов СКПК на основе их диверсификации и налогового планирования, способствующих повышению финансовой устойчивости и генерирования эффективности уставной деятельности.

Теоретическое значение результатов исследования состоит в уточнении понятия финансовые ресурсы сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива и развитии теории финансового управления ресурсами СКПК.

Практическая значимость результатов диссертационного исследования и рекомендации по их использованию.

Практическая значимость результатов диссертационного исследования состоит в разработке методов и инструментария финансового управления формированием и использованием ресурсов СКПК.

Кредитные кооперативы могут использовать рекомендации автора по выбору объекта налогообложения в связи с применением упрощенной системы с учетом жизненного цикла каждого конкретного кооператива.

Теоретические и практические разработки могут найти широкое применение в учебных заведениях, в преподавании дисциплины «Деньги, кредит, банки» и специальных дисциплин.

Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты диссертационного исследования обсуждены на региональных, межвузовских, вузовских научно-практических конференциях и семинарах в г. Астрахань, г. Белгород, г. Волгоград, г. Кострома и г. Санкт-Петербург.

Теоретический и эмпирический материал диссертационного исследования используется при чтении разделов вузовских курсов «Деньги, кредит, банки», «Налоги и налогообложение», «Управление использованием капитала», «Финансы», «Финансы предприятий».

Методика выбора наиболее выгодного объекта налогообложения при переходе на упрощенную систему активно используется СКПК Волгоградской области.

Публикации. Наиболее существенные положения и результаты исследования нашли отражение в восемнадцати статьях, в которых авторский вклад составляет 6,58 п.л.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

.

Агропромышленное производство обладает целым рядом особенностей, которые обусловливают специфику его финансово-кредитного обслуживания, поэтому в аграрном секторе формируется особая кредитная инфраструктура, отличающаяся от подобных систем в других секторах экономики. Специфические черты сельскохозяйственного производства (зависимость от природно-климатических условий, сезонность формирования затрат и запасов, длительность производственного цикла) * определяют его менее благоприятное положение по сравнению с другими отраслями экономики и характеризуют его как рискованное производство, что отрицательно сказывается на процессах инвестирования. Указанные особенности определяют важное значение эффективного функционирования кредитной инфраструктуры, обеспечивающей создание условий для постоянного финансирования г сельскохозяйственного производства и социальной сферы села, предоставления заемных средств для их развития в системе хозяйственного механизма АПК. v.

Существующая банковская система, наделенная правами аккумуляции финансовых ресурсов и кредитования товаропроизводителей, прежде всего ориентирована на крупные формы организации сельскохозяйственного производства. Фермерские хозяйства, сфера малого предпринимательства и физические лица в сельских поселениях практически не имеют доступа к банковским кредитам из-за мелкого размера испрашиваемых ссуд, дороговизны, сложности оформления, отсутствия надежных гарантий у заемщика, риска, связанного с высокой финансовой неустойчивостью предприятий в данной сфере деятельности.

Особое место в кредитной инфраструктуре АПК занимают сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы, которые, удовлетворяя финансовые потребности своих пайщиковсельхозтоваропроизводителей и жителей села, способствуют расширению их возможностей, развитию хозяйственных операций, повышению финансовой состоятельности, что в целом способствует укреплению сельскохозяйственной отрасли национальной экономики.

Высокая гибкость в заполнении даже незначительных ниш спроса на кредитные ресурсы при относительно малых издержках, делает деятельность сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов весьма привлекательной для общества, и именно в этом заключается их особая роль в кредитной инфраструктуре АПК. Кроме того, сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы выполняют важную социальную роль, напрямую способствуя улучшению сферы жизнедеятельности пайщиков-селян, посредством направления части своей прибыли на ремонт школ, закупку учебников, строительство клубов и другие социальные мероприятия.

Опыт Волгоградской области показывает, что за десять лет развития (1996;2006 гг.) сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы уже показали себя как вполне жизнеспособные организации финансовой взаимопомощи сельскохозяйственных структур и граждан села, но, несмотря на это, их дальнейшее устойчивое развитие возможно только на основе создания мощной ресурсной базы.

Обеспечение пайщиков дешевым мелким кредитом может быть осуществлено только путем эффективного формирования и использования финансовых ресурсов самого кредитного кооператива, которые в настоящее время весьма ограничены. В связи с этим, автором разработан теоретический и методический инструментарий финансового управления ресурсами сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов, обеспечивающий их развитие и способствующий повышению финансовой устойчивости их функционирования.

Финансовые ресурсы СКПК объединяют в себе создаваемые кредитным кооперативом фонды денежных средств, отличительной особенностью которых является образование фонда финансовой взаимопомощи, предназначенного для выдачи займов пайщикам. Несмотря на благоприятную динамику показателей своей деятельности, кредитные кооперативы далеки от того, чтобы удовлетворить потребности сельских заемщиков (особенно крупнотоварных фермерских хозяйств и других сельских предпринимателей) в кредитах, прежде всего в среднесрочных и долгосрочных. Собственных финансовых ресурсов сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов пока еще недостаточно для формирования гарантийных, страховых и других фондов, обеспечивающих стабильность и долгосрочное развитие сельской кредитной кооперации, поэтому в настоящее время остро стоит вопрос организации функционирования внутреннего финансового механизма.

В основе финансового управления ресурсами сельскохозяйственного кредитного потребительского кооператива лежит контроль соответствия параметров денежных потоков их плановым значениям, своевременное устранение разного рода препятствий их движению, выбор наиболее дешевых источников получения финансовых ресурсов, определение оптимальных вариантов их использовании на основе экономии ресурсов и инвестирования с целью минимизации риска потерь и получения возможного I дохода. Сложность финансового управления ресурсами СКПК заключается в том, что одновременное присутствие значительного количества обязательств кредитного кооператива, да еще с разными сроками погашения затрудняет не только планирование поступления денежных средств и их расходования, но и создает проблемы с поиском источников получения требующихся финансовых ресурсов, либо, при избытке последних — для инвестирования временно свободных денежных средств.

В качестве инструментов достижения цели финансового управления и обеспечения стабильности развития сельскохозяйственных кредитных кооперативов предлагается использовать:

I — рыночный механизм формирования прибыли на основе принципа взаимосвязь доходов и расходов для заданных объемов займов и сбережений", что дает возможность кредитному кооперативу получать дополнительный доход от экономии затрат и увеличения выданных займов;

— коэффициент самофинансирования развития СКПК, рост которого в динамике позволяет оценить эффективность применяемой кооперативом политики формирования собственных финансовых ресурсоврезервирование как один из механизмов управления платежеспособностью кредитного кооператива. Резервы, являясь собственными средствами кооператива, обеспечивают ему возможность выполнения обязательств перед кредиторами;

— специальный показатель — «грант-элемент» для сравнения стоимости привлечения кредита на условиях отдельных кредиторов со средними условиями на финансовом рынке. Ранжируя значения грант-элемента, кредитный кооператив может оценивать уровень эффективности привлечения заемных ресурсовметодику управления процентной маржой, позволяющей сбалансировать интересы пайщиков, получающих займы в СКПК с интересами пайщиков — сберегателей и кооператива в целом;

— при работе со сберегательными взносами пайщиков применять I систему коэффициентов, с помощью которых рассчитывается минимальный остаток денежных средств на счетах в банке и в кассе. Способность кредитного кооператива своевременно и в полном объеме удовлетворять требования пайщиков о возврате сбереженийповышает доверие к нему местного населения, способствует росту его конкурентоспособности на рынке финансовых услуг;

— метод расчета будущей стоимости депозитного вклада СКПК при различных условиях размещения страхового фонда, который поможет кредитному кооперативу выбирать банки и условия вложения временно свободных денежных средств, обеспечивающие наибольшую доходность и.

I минимизацию рисков потери ресурсов в случае инфляцииалгоритм выбора наиболее предпочтительного объекта налогообложения при переходе на упрощенную систему налогообложения.

В настоящее время в России развитие подсистемы сельской кредитной кооперации в кредитной инфраструктуре АПК находится на этапе становления, число кредитных кооперативов непрерывно увеличивается, они демонстрируют высокую эффективность кредитно-финансовой деятельности. Это обусловлено следующими причинами.

Во-первых, сельскохозяйственные кредитные потребительские кооперативы предоставляют широким слоям сельского населения и малому бизнесу порой единственную возможность получить доступ к необходимым финансовым услугам на приемлемых условиях.

Во-вторых, содействуя развитию хозяйств своих членов и клиентов, выступая в качестве партнера при реализации различного рода государственных, муниципальных, а также международных программ, кооперативы способствуют общему экономическому и социальному развитию сельских районов страны.

В-третьих, наращивая свой потенциал, сельская кредитная кооперация в долгосрочной перспективе содействует развитию конкуренции на финансовых рынках страны.

Многоплановость и масштабность рассмотренных в работе проблем, невозможность в одном исследовании достичь их полного теоретического разрешения оставляют надежду, что полученные результаты будут использованы в других исследованиях, что позволит сформировать единые методические приемы функционирования сельскохозяйственных кредитных потребительских кооперативов, и повысит эффективность и устойчивость их деятельности.