Влияние центрального банка на деятельность коммерческих банков и развитие национальной экономики

Для коммерческих банков центральный банк — это, прежде всего, методический и методологический центр, орган контроля и надзора за выполнением коммерческими банками установленных им правил организации их деятельности. Центральный банк лицензирует деятельность коммерческих банков и предоставляет им право на выполнение отдельных банковских операций. Таким образом, центральный банк играет чрезвычайно важную роль в формировании и поддержании устойчивости денежно-кредитной системы страны, без чего не может существовать экономика ни одного государства.

Функция центрального банка как органа денежно-кредитного регулирования экономики. Выполняя эту функцию, центральный банк проводит политику поддержания денежного предложения на необходимом (и достаточном!) для экономики страны уровне на краткосрочных и долгосрочных интервалах времени.

По своему содержанию эта функция центрального банка определяет его место и роль в экономике страны на макроэкономическом уровне. Это вытекает из того, что промежуточной целью денежно-кредитного регулирования центрального банка является та часть денежного предложения, которая формируется коммерческими банками на базе эмиссионного ресурса центрального банка. Поэтому от обеспеченности реального объема производства общим объемом денежного предложения зависит, в конечном счете, динамика основных показателей развития экономики: инфляция, занятость, рост общественного богатства. Поэтому, воздействуя на кредитную деятельность коммерческих банков, также формирующих денежное предложение, центральный банк, тем самым, воздействует и на динамику всего объема денежного предложения и спроса на деньги с помощью прямых и косвенных инструментов денежно-кредитного регулирования.

Прямые инструменты денежно-кредитного регулирования непосредственно устанавливают различные запреты или ограничения коммерческим банкам на выполнение тех или иных банковских операций. Среди прямых инструментов денежно-кредитного регулирования следует назвать установление коммерческим банкам ряда ссудных лимитов (нормативов) по их операциям, например, ограничения на размер выдаваемой ссуды в руки одного заемщика или общего объема кредитования всех заемщиков каждым банком в отдельности в зависимости от величины регулятивного капитала банка.

Косвенные инструменты денежно-кредитного регулирования непосредственно не устанавливают запретов или ограничений коммерческим банкам на осуществление банковских операций и их объемов. Однако воздействуя на изменение учетной ставки, на норму обязательного резервирования, осуществляя операции на открытом рынке или селективное регулирование, центральный банк регулирует объем денежного предложения в стране, формируемый коммерческими банками.

Изменение учетной ставки (так называемая дисконтная или учетная политика) означает регулирование центральным банком процентных ставок по ссудам, предоставляемым коммерческим банкам. Регулирование центральным банком величины учетной ставки приводит к удешевлению или удорожанию ссуд, выдаваемых коммерческим банкам, которые, в свою очередь, снижают или повышают процентные ставки по ссудам, предоставляемым ими хозяйствующим субъектам. Соответственно, при снижении учетной ставки центральным банком его политика направлена на создание благоприятного инвестиционного климата в стране, так как общий объем предоставляемых ссуд возрастает и деньги, полученные в ссуды, становятся дешевле — они «дешевеют». В этом случае говорят об экспансионной политике центрального банка. Напротив, когда центральный банк повышает учетную ставку, то это заставляет коммерческие банки также повышать свои процентные ставки по ссудам своим клиентам. Объем предоставляемых ссуд сокращается. Сокращается и денежное предложение в стране. Деньги «дорожают». В этом случае говорят о рестрикционной политике центрального банка.

Изменение нормы обязательного резервирования выполняется центральным банком с целью регулирования величины денежного предложения, создаваемого коммерческими банками. Повышение нормы обязательных резервов снижает способность коммерческих банков к кредитованию и потому рассматривается как один из методов рестрикционной политики. Наоборот, снижение нормы обязательного резервирования увеличивает способность коммерческих банков к кредитованию и потому рассматривается как метод экспансионной политики. В России в настоящее время норматив обязательных резервов по обязательствам кредитных организаций по каждой категории резервируемых обязательств устанавливается в размере 2,5%.

Операции на открытом рынке представляют собой покупку (продажу) центральным банком у коммерческих банков ценных бумаг правительства. При этом, если центральный банк покупает у коммерческих банков ценные бумаги правительства, находящиеся в их собственности, то фактические свободные резервы коммерческих банков, в пределах которых они могут предоставлять ссуды возрастут и их способность к кредитованию увеличится. Такой метод увеличения способности банков к кредитованию относится к методам экспансионной политики центрального банка. И, наоборот, если центральный банк продает ценные бумаги правительства коммерческим банкам, то их свободные фактические резервы, в пределах которых банки могут предоставлять ссуды, сокращаются и, соответственно, способность банков к кредитованию уменьшается. Такой метод регулирования центральным банком способности коммерческих банков к кредитованию относится к рестрикционным методам.

Коммерческие банки могут оставлять, приобретенные в порядке проведения центральным банком операций на открытом рынке, ценные бумаги в своих портфелях активов и/или перепродавать облигации внутреннего государственные займа населению. Уместно отметить, что наличие в портфелях активов коммерческих банков ценных бумаг правительства дает им право получать в центральном банке ссуды под залог этих бумаг. Однако, если правительство не имеет возможности своевременно погасить свои ранее выпущенные долговые обязательства (вернуть долг центральному банку), то оно может выпустить новые ОВГЗ, которые центральный банк будет продавать коммерческим банкам. В этом случае вырученные денежные средства от продажи центральным банком ценных бумаг правительства направляются им на погашение ранее выпущенных обязательств правительства, означая тем самым рефинансирование центральным банком правительства.

Следует отметить еще одну важную особенность центрального банка в рыночной экономике. Оказывая поддержку крупным или, даже, крупнейшим коммерческим банкам, центральный банк тем самым усиливает разделение общества на нищих и богатых, так как крупные коммерческие банки, получив у центрального банка ссуды, предоставляют их крупным же промышленным корпорациям и таким образом с помощью ресурсов центрального банка усиливается промышленно-финансовая олигархия.

Функция центрального банка как «банка банков». Как уже было сказано выше, клиентами центрального банка являются, как правило, правительство и банки. Это означает, что центральный банк для своих клиентов — коммерческих банков является их банком и потому он выполняет для них все базовые банковские операции, а, именно: осуществляет расчетно-кассовое обслуживание коммерческих банков (для чего открывает им текущие счета), становясь при этом межбанковским расчетным центром в общенациональном масштабе; хранит обязательные и свободные резервы коммерческих банков и предоставляет им краткосрочные ссуды для поддержания их ликвидности. Уместно отметить, что в тех случаях, когда коммерческому банку затруднительно удовлетворить свою потребность во временных дополнительных средствах на межбанковском рынке из-за возникших финансовых затруднений, то он всегда может обратиться в центральный банк за получением ссуды, в связи с чем центральный банк называют «кредитором в последней инстанции».

Функция центрального банка как органа контроля и надзора за деятельностью коммерческих банков. Сущность этой функции центрального банка заключается, прежде всего, в том, что он осуществляет лицензирование банковской деятельности (и деятельности небанковских кредитных учреждений). Понятно, что осуществляя лицензирование деятельности коммерческих банков, центральный банк проводит и надзор за ее выполнением в соответствии с нормативными актами.

Кроме того, центральный банк ведет Государственный реестр банков, осуществляет сертификацию аудиторов, которые будут осуществлять аудиторскую проверку коммерческих банков, осуществляет сертификацию временных администраторов и ликвидаторов для проведения процедуры ликвидации обанкротившегося коммерческого банка.

Ресурсы центрального банка отличаются от ресурсов коммерческих банков, что определяется той ролью центрального банка в кредитной системе страны, которую он играет в ней.

Роль Центрального банка страны трудно переоценить не только в кредитной системе, но и в экономике страны. Это выражается, прежде всего, в том, что центральный банк страны является единым эмиссионным центром наличных денег в стране, формирующим ее денежную систему. Соответственно, центральный банк (как эмитент наличных денег) принимает на себя обязательства обеспечения их приемлемости на всей территории государства и поддержания их стабильности, в связи с чем, он осуществляет денежно-кредитное регулирование денежной массы, воздействующей на экономику страны. Велика роль центрального банка как банкира правительства и банка банков.